01
財務・税務デューデリジェンス ＋ PMI支援
買収前の財務・税務デューデリジェンスで対象企業の実態とリスクを精査し、投資判断を支援。買収後はPMI（経営統合）フェーズに移行し、経理体制の整備や管理会計の導入、モニタリング体制の構築まで、ひと続きで伴走した。
Case Studies
支援実績
守秘義務に配慮し、案件は匿名化して掲載しています。M&A・PMI・財務会計の幅広い領域で、PEファンド・上場企業を支援しています。
02
財務DD ＋ 株式交換比率算定 ＋ 税務アドバイス
組織再編に伴う財務デューデリジェンスを実施し、対象事業の収益性や資産・負債の実在性を検証。あわせて株式交換比率の算定と、スキームに応じた税務上の論点整理・アドバイスを行い、取締役会での意思決定に必要な材料を提供した。
03
セルサイド財務・税務DD ＋ 経営企画室長業務
売却側（セルサイド）の立場で財務・税務デューデリジェンスを実施し、想定される指摘事項を事前に整理。並行して経営企画室長として、資料作成や社内調整、買い手候補との折衝支援など、売却プロセス全体の実務を継続的に担った。
04
IFRS導入・IFRS連結財務諸表作成支援
複数地域にまたがるグループを対象に、日本基準からIFRSへの移行方針を策定。会計方針の差異分析から、グループ各社の数値集約、IFRSベースの連結財務諸表の作成までを支援し、開示に耐えうる決算体制の構築まで伴走した。
05
クロスボーダーM&A ファイナンシャル・アドバイザリー
海外企業を対象としたクロスボーダーM&Aにおいて、ファイナンシャル・アドバイザーとして関与。対象企業の評価やディールストラクチャーの検討、交渉サポートから、契約締結後の実行フェーズまで、一連のプロセスを支援した。
06
第三者割当増資（種類株式）に係る財務・税務DD ＋ 株式交換比率算定
種類株式を用いた第三者割当増資に際し、引受対象の財務・税務デューデリジェンスを実施。増資スキームの論点を整理するとともに、株式交換比率の算定を行い、既存株主への影響も踏まえた意思決定を支援した。
07
IFRS導入および連結決算業務支援
2027年3月期からのIFRS適用に向けて、日本基準との差異分析や会計方針の整備と、連結決算業務の実務支援を実施。適用スケジュールに沿って論点を整理し、IFRSベースの連結財務諸表を作成できる決算体制の構築までを支援した。
08
事業計画・資金計画の策定支援 ＋ 財務戦略の提言
対象事業の事業計画と資金計画をブラッシュアップし、投資意思決定のタイミングをマイルストーンとして整理。リスクと資金調達コストの関係を可視化したうえで、親会社を含むグループ全体の財務戦略の提言資料の作成までを支援した。
09
事業売却のファイナンシャル・アドバイザリー ＋ カーブアウト支援
事業売却の実行支援として、売却スキームの整理から買い手候補の探索・打診、デューデリジェンス対応、条件交渉、クロージングまでを統括。あわせてIT・人事・経理のカーブアウト論点を整理し、スタンドアロンコストの試算やTSAの条件検討まで支援した。
10
財務・税務デューデリジェンス
株式取得の検討にあたり、正常収益力分析や原価計算分析を含む損益分析、運転資本・設備投資を踏まえたキャッシュフロー分析、ネットデットや純資産の分析を実施。あわせて税務ポジションと税務コンプライアンスの状況を確認した。
11
投資先企業の収益改善・コスト削減支援
仕入情報をもとに直近数か月の粗利率悪化の原因を特定し、仕入価格の高騰と値付け設定の課題を整理して改善策を提示。あわせて経費関連の契約書を一件ずつ確認し、販管費の削減を実行段階まで支援した。
12
非上場企業の株式価値算定
DCF方式・類似会社比準方式・純資産方式を採用して株式価値を算定。DCF方式では対象会社から提示された事業計画を基礎に評価し、各手法につき一定のレンジで結果を報告。エグゼクティブサマリーと計算シートを成果物として提出した。
13
子会社の一部事業売却に伴う事業価値算定
子会社の一部事業の売却にあたり、対象事業の事業計画を基礎としたDCF方式に加え、類似会社比準方式・純資産方式を用いて事業価値を算定。各手法につき一定のレンジで結果を報告し、売却判断の材料を提供した。
14
投資運用会社の財務デューデリジェンス
複数のファンドを運営する投資運用会社を対象に、プロジェクトマネジメントを含めて財務デューデリジェンスを担当。連結3期分の比較財務諸表を作成して主要科目の増減を分析し、収益構造の分解、グループ内取引、決算体制までを調査した。
15
民事再生手続における財産評定
アパレル業の老舗企業について、民事再生手続開始の申立てにあたり、資産・負債を対象とした財産評定を実施した。
16
事業承継案件の財務・税務DD ＋ バリュエーション
2社の事業承継案件について、経営陣によるMBO、親族への承継と第三者への売却、全株式の譲渡という複数のスキームを比較検討する前提で、財務・税務デューデリジェンスと株式価値の算定を実施した。
17
投資先上場企業の決算早期化支援（プロジェクトリーダー）
事業拡大から管理体制の強化へ移行する局面にある小売業の上場企業を対象に、プロジェクトリーダーとして決算早期化を支援。現場に常駐して課題を洗い出し、決算対応の体制づくりを進めた。
18
外資系企業の月次決算支援
経理担当者の育児休業に伴う欠員を補い、記帳管理と月次締めを担当。アウトソース先の管理、海外親会社への月次実績報告、振込申請や経費精算の承認、販管費の請求書処理、税務申告に必要な資料準備までを担った。
19
MBOのスキーム構築 ＋ 株価算定 ＋ 事業計画策定
MBOの実行に向けて、SPCの設立から合併までのスキーム構築を支援。取引価格の妥当性を検証する株価算定を行い、あわせて実施後の事業計画（経営改善計画）を策定し、数年間のモニタリングまでを担った。
20
クロージング前後のプレPMI・PMI支援
上場企業による買収のクロージングを控え、対象会社の会計方針を買い手側へ統一する対応を支援。未適用だった減損判定や引当金計上などの処理を進めつつ経理担当者を指導し、8営業日での決算締めを目指した決算体制の整備と連結パッケージの作成までを支援した。
21
投資先企業の経営管理業務（PMI）
SPCと事業会社を含む連結ベースで月次の経営会議資料の作成を支援し、月次試算表をレビュー。サービス別の損益管理体制の構築を進め、年度末には監査対応の一部までを担った。
22
LBOモデルの作成
投資ファンドによる買収の検討にあたり、LBOモデルを作成。ビジネスデューデリジェンスチームからの入力をもとに売上を分解し、返済条件をタームごとに分けたうえで、ローン手数料までを織り込んだ資金計画を組み立てた。
23
シェアードサービスにおける経理実務支援
シェアードサービス側で子会社の会計処理の確認と記帳、税区分の確認を担当し、連結の取り込み対応の一部までを支援。あわせて業務マニュアルの整備にも関与した。
24
財務・税務デューデリジェンス ＋ FA業務
投資検討にあたり財務・税務デューデリジェンスを実施し、あわせてファイナンシャル・アドバイザーとして取引の実行を支援した。
25
投資先企業の経理・決算体制構築支援（連結含む）
決算に20営業日以上を要していた急成長企業に対し、経理体制の構築と月次決算の早期化を支援。連結・年度決算の体制づくり、会計方針と特有論点のポジションペーパー作成、決算開示体制の整備に加え、CFO採用後の引き継ぎ用マニュアルの作成までを担った。
26
上場企業の決算・開示支援 ＋ 内部統制支援
経理部長と内部統制担当者の退職により体制が手薄となるなか、連結決算の数値と開示内容を確認し、決算スケジュールを主導。内部統制の整備・運用状況と評価手続を確認して改善を指導し、監査法人への対応までを担った。
27
上場REITの決算業務・開示支援
上場REITの2月・8月決算について、決算業務と開示資料の作成を支援。あわせて決算・開示に関する業務フローをマニュアル化し、次期以降も再現できる形に整えた。
28
投資先企業の外部CFO業務
ファンドのメンバーとして投資先に入り、外部CFOとして財務管理を担当。店舗別の損益管理やコスト削減、資金繰りを見ながら定例会議に出席し、金融機関向けの説明資料の作成と折衝までを担った。
29
月次決算業務の実務支援
上場を経て非上場となった企業を対象に、単体の月次決算業務を支援。あわせて子会社4社の月次決算のうち、多数のコンサルティング契約の進捗に応じて計上される売上内容の確認を担った。
30
減損会計の論点対応 ＋ 減損モデルの改修
日本基準とIFRSの双方に対応した既存の減損モデルについて、データの流れとロジックを読み解いたうえで改修要件を整理し、改修を実施。使用方法のマニュアルと教育資料を作成し、兆候判定・測定の実務運用も支援した。
31
ゴルフ場の会社分割・株式譲受に係る財務デューデリジェンス
対象事業を会社分割により新会社へカーブアウトしたうえで株式を譲り受けるスキームを前提に、財務デューデリジェンスを実施。全般事項に加え、損益・キャッシュフロー・貸借対照表の分析を、2週間程度の調査期間で行った。
32
グループ通算制度の申告プロセス支援
税理士法人のプロジェクトチームの一員として、法人税申告に関する情報の入力と各種別表への反映確認、グループ通算制度における子会社の申告スケジュール管理、別表のエラーチェックや添付資料の回収確認といった実務を支援した。
33
合弁会社設立に伴う財務・税務DD ＋ バリュエーション
3社による合弁会社の設立と、一方の会社の工場を合弁会社へ移すスキームを前提に、対象となる事業所の財務・税務デューデリジェンスを実施。あわせて移転に関するストラクチャーの検討と、対象事業のバリュエーションを担った。
34
税務申告業務の業務改善（BPR）
データの収集から集計・内容確認・申告書への反映までの一連の申告業務をスクリーニングして全体像を整理し、外部委託の準備を進めるとともに業務改善を提案。申告書作成にかかる19項目について、業務プロセスの課題と対応の方向性を整理した。
35
海外市場でのIPO準備支援（ショートレビュー対応・IFRS導入）
海外市場への上場準備として、ショートレビューで指摘された会計論点の改善を支援。内部管理体制の構築、事業計画・資本政策の策定といった論点に対応しつつ、IFRSの方針検討と過年度を含む組替作業までを、2年超にわたり担った。
36
不正調査業務の支援
アドバイザリーファームが受託した不正調査案件について、公認会計士が調査チームの一員として、約3か月にわたり調査実務の一部を支援した。
37
新規開発商品の会計論点・業務オペレーションに関する助言
電力系企業の新規開発商品について、ヘッジ会計に関する日本基準・IFRS双方の会計処理と論点を整理し、基準解説やトレーニング資料の作成を支援。あわせて会計に関する業務フローを設計し、プロジェクトマネージャーとして推進役も担った。
38
買収対象会社のバリュエーション ＋ 財務モデリング
買収の検討にあたり、買い手が策定した事業計画、またはビジネスデューデリジェンスの結果に基づく財務モデルを前提として、対象会社の価値を算定。クロージングのスケジュールに合わせて約1か月で対応した。
39
減損会計に関する財務モデリング支援
減損会計に関する既存の財務モデルを読み解いたうえで、改修とアップデートを担当。約半年にわたりプロジェクトに深く関与した。
40
学校法人の財務状況調査
学校法人を対象に、財務状況の調査を実施した。
41
組織再編に関するアドバイザリー
対象会社の組織再編について、アドバイザリー業務を担った。
42
株式取得に係る税務デューデリジェンス
非上場会社の株式取得にあたり、税務デューデリジェンスを実施した。
43
クロージング貸借対照表の検証
買収のクロージングにあたり、クロージング時点の貸借対照表の検証と、これに付随する支援業務全般を担った。
44
IFRS導入支援（連結財務諸表の作成）
日本基準の連結財務諸表からIFRSへ移行するための会計論点の方針決定と文書化を支援。開示に必要な情報の特定、注記を含むIFRS連結財務諸表の作成、監査法人への対応と進捗管理までを担った。
45
持株会社制・カンパニー制の比較検討
持株会社制とカンパニー制について、責任と権限の明確さ、ROIC・ROEの精緻さ、内部取引価格や共通費の配賦が損益管理に与える影響、J-SOXの評価範囲への影響、事業再編のしやすさという観点から、利点と課題を整理して報告した。
46
株式価値算定
対象会社の株式価値算定を実施した。
47
事業譲受に係る簡易財務デューデリジェンス
事業の譲受にあたり、損益分析と貸借対照表分析を中心とした簡易的な財務デューデリジェンスを実施した。
48
買収後の財務経理業務支援
財務経理の実務を担いながら、金融機関等への月次レポーティングを実施。日次の財務経理業務について、改善施策と人員配置の最適化を随時提案した。
49
株式取得の検討に係る財務デューデリジェンス
株式取得の検討にあたり、損益分析・キャッシュフロー分析・貸借対照表分析に加え、内部統制の状況を含む全般事項を調査した。
50
経理部長業務の支援
基幹システムを用いた月次レポーティングと日次の仕訳業務を担当。会社法および税務申告に関する論点への対応まで、経理部長業務全般を支援した。
51
カーブアウト財務諸表の作成支援
事業の切り出しにあたり、対象事業のカーブアウト財務諸表の作成と、これに付随する業務を支援した。
52
新規事業の立ち上げ支援
新規事業のコンセプトと提供価値・ターゲットを設定し、既存のアセットやノウハウの活用方法を検討。収益モデルを含む新規事業計画の策定と、運営体制・業務フローの設計までを支援した。
53
事業計画の策定 ＋ 金融機関対応の支援
財務・事業のデューデリジェンスを踏まえて事業計画を策定し、必要に応じて金融機関との交渉をサポートした。
54
成長資金の調達支援（バリュエーション ＋ FA）
サービス拡大に向けた資金調達に際し、事業計画のモデル作成とバリュエーションを実施。調達候補先のリストと資本政策表を作成し、会社説明資料の作成を補助したうえで、投資家対応や金融機関対応を含む交渉を支援した。